公司特质对审计意见类型影响的实证研究

审计意见是审计师在实施完整套审计流程之后，对被审计对象所发表的客观意见。具体到财务报表审计方面，则是评价财务报表是否按照会计准则的规定编制，以及财务报表是否在所有重大方面公允反映了被审计对象的财务状况、经营成果和现金流量。注册会计师的审计意见能够降低信息不对称的负面影响，并且可以降低投资风险所导致的损失。近年来，国内外学者对审计意见的影响因素进行了多方面的有价值的研究，并在某些方面达成了一定程度的共识。影响审计类型的因素是多方面的，包括来自被审计方的影响、监管方的影响、审计市场环境的影响、会计师事务所的影响，甚至注册会计师个人职业道德素养的影响。其中有关被审计单位特质层面的影响因素是研究的热点。本文运用实证研究方法论证了被审计对象各个方面特质对审计意见类型的具体影响。审计意见的影响因素一直是国内外研究的热点，而有关公司特质层面对审计意见类型影响因素的探索又是研究成果相对丰富的领域。

De Angelo(1981)指出，规模大的会计师事务所更为重视声誉，并且出具不实审计意见遭受的损失也会更大，因而会出具更为公允的审计意见。ChowRice(1982)研究发现，企业被出具非标准审计意见后可能会导致其更换审计师。但更换审计师后，企业在接下来的一年似乎并不能获得经过改善的审计意见类型。Jaggi Tsui(1999)研究发现上市公司年报披露滞后很大程度上意味着该公司财务风险偏高，也更易被出具非标准审计意见。近几年来，国内学者也开始依据我国上市公司及审计行业具体状况，对审计意见类型的影响因素展开研究。钱春杰、周中胜(2007)以外部审计师的视角，考察会计税收差异的信息含量是否为审计人员所用。结果表明，外部审计师在审计过程中会利用该信息，并且出具非标准审计意见的概率与会计税收差异的大小同方向变动。段春明(2009)在考虑了高管激励报酬对盈余管理的影响后，指出盈余管理程度与被出具非标准无保留审计意见的概率仍然是正相关的。吴联生等(2010)则认为，企业环境不确定性越强，其风险水平越高，审计师出于自我保护的理由，在出具审计意见时更为审慎。而对公司特质层面的审计意见影响因素的研究，国内外学者的研究点大致相同。

Krishnan(1994)发现企业规模也是影响审计意见类型的基本要素之一，企业规模越大，其在与审计师的谈判中越能拥有主导权，从而被出具非标准审计意见的可能性越小。Lennox(2000)则认为，影响审计意见类型的重要财务指标主要有公司业绩、现金流量以及财务杠杆。公司业绩与被出具非标准审计意见的概率负相关;一定期间的现金流量数额越大，被出具非标准审计意见的可能性越小;企业的财务杠杆越高，就越可能被出具非标准审计意见。在国内研究方面，许多学者对企业财务特征指标是否影响审计意见类型进行了研究。原红旗和李海建(2003)利用 2001 年的沪市 A 股数据，对会计师事务所的规模与审计意见之间的关系进行研究，结果显示影响我国上市公司审计意见类型的主要因素是企业本身的财务特征，而会计师事务所规模对审计意见的影响作用并不明显。陈关亭(2005)研究得出，应收账款净额占总资产的比重、以前年度审计意见、资产负债率和事务所是否发生变更等因素对注册会计师出具的审计意见有重大影响，现金比率高的上市公司被出具非标意见的概率高。李补喜、王平心(2006)研究发现，影响注册会计师出具审计意见的因素包括审计费用率、资产负债率、净资产收益率以及净资产收益率是否位于微利区间，没有发现上市公司的资产规模和复杂性、会计师事务所规模及位于保配区间的净资产收益率等因素与审计意见的相关性。吕先锫、王伟(2007)实证研究发现上市公司流动资产周转率和上市公司由大所审计是注册会计师出具非标意见的决定因素。

王怀明(2009)研究发现，企业资产负债率对获取清洁审计意见有负面影响。程腊梅(2011)对此进行分析，认为负债类指标过高更易被审计师判定具有较大持续经营能力的不确定性。除了研究财务特征指标与审计意见类型的关系，还有学者对公司治理结构与审计意见之间的相关关系进行了研究。于鹏(2007)通过实证研究发现：以第一大股是否为国家股进行分类，二者被出具审计意见的类型在比例上并不存在显著差异;一股独大的公司被出具非标意见的比例显著低于非一股独大公司;多股东大公司被出具非标意见的比例显著高于非多股东大公司。段春明(2010)认为，独立董事能够在一定程度上发挥公司治理的作用，独立董事占比较高的公司更易获得标准无保留审计意见。林妍(2011)实证研究发现，十大股东持股比例越高，公司获得不标准审计意见的可能性越低，而较高的内部董事比例更加容易获得不标准的审计意见。在研究公司特质对审计意见类型影响方面，不同学者选取不同的财务特征指标作为自变量进行研究，得出了不同的研究结论，正是这些差异化的研究结论激发了学者更进一步关注公司特质和审计意见类型的关系。

同时，也有学者就公司治理中上市年限、独立董事占比、股权集中度等非财务指标对审计意见或审计质量的影响进行了研究，得到了相对一致的研究结论。但是，目前鲜有研究能够将财务指标与非财务指标相结合以研究其对审计意见类型的影响，而单单从财务指标或是非财务指标入手都显得不够全面，不能够完整反映影响审计意见类型的因素。因此，基于以上不足之处，本文以 2012 年沪、深交易所 A 股上市公司为样本，采用 R 语言和多重对应分析，结合财务特征指标与非财务特征指标，研究公司特质对审计意见类型的影响，以期丰富相关领域的研究成果。